Invertir en bolsa en 2021: Trucos y errores a evitar

Josep

5 agosto, 2020

Invertir en bolsa en 2019: Trucos, herramientas y errores a evitar

En algún momento todos nos hemos hecho tu misma pregunta:

¿Cómo invertir en bolsa y no arruinarme?

No te preocupes, no estás solo.

La verdad sea dicha, hace unos años invertir en bolsa era algo más complejo (y caro). Aún recuerdo cuando de niño veía las acciones subir y bajar (sin entender nada por supuesto), en el Teletexto – si no sabes qué fue el Teletexto no te preocupes, internet es mucho mejor.

En esta guía quiero enseñarte a invertir en bolsa de forma fácil (y sin que te cueste un ojo de la cara en comisiones) explicándote los conceptos básicos para que puedas tomar decisiones por ti mismo y sobre todo, de forma segura.

Resumen: La forma más rápida, simple y segura para invertir en bolsa es usar un broker (p.ej. DEGIRO) o un robo-advisor (p.ej. InbestMe, Indexa Capital, Popcoin o Finizens) e invertir en Fondo Indexados (o ETF) como el Vanguard S&P 500. La clave está en mantener tus posiciones a largo plazo (para siempre) reinvirtiendo las ganancias en estos. De esta manera te aseguras obtener la misma rentabilidad que el mercado (la bolsa) y una gran diversificación del riesgo. Si no has entendido nada, no te preocupes, desarrollaré este concepto en esta guía.

Nota: Esta es una guía para que entiendas cómo invertir en bolsa con las máximas garantías, pero en ningún caso me hago responsable de tus posibles pérdidas ni tampoco de tus ganancias. Ten en cuenta que invirtiendo en el mercado de valores puedes perder tu inversión.

¿Qué es la bolsa?

¿Qué es la bolsa?

Buena pregunta, según la Wikipedia la bolsa es:

«… una organización privada que brinda las facilidades necesarias para que sus miembros, atendiendo los mandatos de sus clientes, introduzcan órdenes y realicen negociaciones de compra y venta de valores, tales como acciones de sociedades o compañías anónimas, fondos, bonos públicos…»

Vamos, que puedes entender la bolsa como un mercado donde se compran y venden ‘valores’ como acciones, fondos, ETF, etc. – en un momento te cuento qué son los valores.

¿Por qué invertir en bolsa?

Primero deja que te diga que si quieres hacerte rico invirtiendo en bolsa no estás leyendo la guía adecuada – de hecho dudo mucho que nadie sepa realmente cómo hacerlo. Personalmente quiero obtener la máxima de rentabilidad pero de la forma más segura posible si esto te suena bien, sigue leyendo.

Muy pocos son los que se hacen verdaderamente ricos invirtiendo en bolsa, de hecho yo no conozco personalmente a nadie.

¿Y tú?

Pero invertir en acciones (y otros valores) es una excelente forma de hacer crecer tus ahorros y riqueza si tienes paciencia y vista.

Evolución del Dow Jones desde 1915 a 2019

Por ejemplo, el Dow Jones (índice industrial bursátil de EEUU) creció de media un 7% anual desde 1907 – teniendo en cuenta la inflación. Esto quiere decir que si un antepasado nuestro hubiese invertido 100US $ en 1915 nuestra inversión estaría valorada en unos $1800 US$.

Lo acepto, no es muy impresionante, pero si nuestro antepasado hubiera reinvertido los dividendos en el mercado, la cifra sería de unos 150.000 US$. Esto ya no suena tan mal, ¿verdad?

Consejo Nº 1: El interés compuesto (reinvertir tus ganancias) es un milagro financiero y el mejor aliado de los inversores, no lo olvides.

Veamos los principales pros y contras de invertir en valores:

Pros de invertir en el mercado de valores:

  • Rentabilidad alta: A largo plazo el valor de las empresas que conforman el mercado tiende a crecer y por eso tu inversión también lo hará si mantienes tus posiciones. Esto te ayuda a combatir la inflación (la subida de precios). Además la rentabilidad de la bolsa suele ser mayor que otras inversiones como los bonos de deuda pública.
  • Proceso sencillo: Si lo comparamos con otras formas de inversión (p.ej. inmobiliaria) comprar valores es relativamente sencillo. Tan solo necesitarás una herramienta como DEGIRO.
  • Liquidez: Al contrario que otras inversiones, los valores son inversiones muy líquidas pues la mayoría se pueden vender en cuestión de segundos. ¿Cuánto tardarías en vender un piso?
  • Bajas comisiones: Comprar y vender acciones u otros valores es relativamente económico pues las comisiones son bajas – aunque haberlas haylas.
  • Diversificación: Puedes invertir en un montón de países y elegir entre miles de empresas y sectores. Eso hace que puedas diversificar el riesgo y no poner todos los huevos en la misma cesta.

Contras de invertir en el mercado de valores:

  • Riesgo: Tendrás dos tipos de riesgo; el del mercado (p.ej. cuando hay una crisis las acciones bajan de forma generalizada) y el del valor en el que inviertas (p.ej. comprar acciones de Apple y que estas bajen).
  • Productos complejos: Algunos valores en los que puedes invertir son muy complejos. Por ejemplo derivados, swaps, CDFs, etc.
  • Mercado volátil: Los valores suben y bajan, muchas veces por el comportamiento irracional de los inversores. Puede que tengas días, semanas o meses en los que solo veas números rojos pero recuerda que tu batalla es a largo plazo.
  • Inversiones no respaldadas: Sobre el papel podrías perder todo tu dinero si la empresa se declarara en quiebra (p.ej. Martinsa Fadesa) y nadie te devolverá ese dinero. Otras inversiones como la creación de empresas, compra de pisos o compra de metales preciosos tampoco están aseguradas.
Consejo Nº 2: No inviertas en aquello que no entiendas y busca siempre el largo plazo – como veremos más adelante, especular te costará mucho dinero en comisiones.

¿Qué valores se negocia en la bolsa?

En qué productos invertir en el mercado de valores

Hay muchos tipos de valores, algunos más fáciles de entender que otros (p.ej. acciones de empresas, ETFs o CDFs). Deja que te explique cómo funcionan los más básicos – si ya sabes toda esta teoría pasa a la siguiente sección.

Las acciones

Son los valores más populares de la bolsa y estos son títulos de propiedad sobre una empresa – vamos que adquiriendo acciones te conviertes en propietario (proporcional) de un negocio.

Pero claro, comprar un par de acciones de Inditex (Zara, Pull & Bear, etc.) no te dará derecho a sentarte en el consejo de administración y tomarte unos vinos con Amancio Ortega. Eso sí, la mayoría de acciones te dan derecho a voto y este tendrá un peso proporcional a los títulos que tengas.

Capital social de Inditex

La rentabilidad que te pueden aportar las acciones vienen dadas de dos formas:

  • Por los dividendos que se repartan derivados de sus beneficios. Ten en cuenta que la empresa puede no repartir dividendos si las cosas no marchan bien.
  • Por la revalorización de las acciones con el tiempo. Vamos, que si después de que compraras los títulos su cotización subió, tu acciones valen más dinero. Ojo, que el valor de las acciones puede caer o incluso llegar a ser cero – p.ej. los propietarios de la desaparecida Martinsa Fadesa.

Posiblemente te preguntarás por qué las empresas ponen acciones a la venta. Pues hay varias razones pero la más común es la de obtener financiación sin pedir dinero prestado al sistema bancario. Otros aspectos positivos pueden ser:

  • Publicidad indirecta al salir a bolsa.
  • Incrementar la reputación de la empresa al pasar controles de los organismos del mercado de valores.
  • Más poder de negociación a la hora de negociar financiación (p.ej. prestamos) con los bancos.
Consejo Nº 3: Las retribuciones pasadas no son ningún indicador de las retribuciones futuras. Vamos, que el precio de una acción (u otro valor) haya subido durante los últimos 20 años no significa que mañana vaya a seguir subiendo.

Fondos de inversión

Hay muchos tipos de fondos de inversión, pero la idea esencial es que un grupo de inversores ponen su dinero conjuntamente para seguir una estrategia de inversión.

Detrás del fondo de inversión hay un equipo (grande o pequeño dependiendo del fondo) que se encarga de diseñar una estrategia de inversión a seguir. El objetivo final del fondo, en teoría, es ofrecer una rentabilidad a los inversores que se adapte a su perfil (p.ej. más o menos riesgo).

Ten en cuenta que como inversor tendrás que pagar una comisión al gestor del fondo para que invierta tu dinero, a largo plazo, la comisión que pagues puede quitarte un buen pico de tu rentabilidad por los efectos de interés compuesto.

Consejo Nº 4: La mayoría de gestores de fondos de inversiones no mejora los resultados del mercado. Hay estudios que demuestran que a largo plazo más del 90% de fondos tiene rendimientos inferiores a los del mercado de referencia.

¿Qué es un Fondo Indexado?

Fondos indexados Vanguard

Bajo la premisa de que la mayoría de gestores de los fondos no son capaces de mejorar los resultados de su mercado de referencia, John Bogle creó el primer Fondo Indexado en los años 70, Vanguard.

La idea es simple pero a su vez brillante: crear un fondo que replique la composición de un índice bursátil como el Ibex 35 o el S&P 500 y obtener la rentabilidad del mercado.

¿Qué es un índice ? Se trata de una manera de medir los resultados de una sección de un mercado. Este índice de referencia es compuesto por una serie de títulos, sirve para tomar la temperatura al mercado y evaluar su desarrollo. Los principales mercados tienen uno: Ibex 35, Dow Jones, Nikkei, Nasdaq, etc. Por ejemplo, el Ibex 35 es el índice de la bolsa española conformado por las 35 empresas más grandes cotizadas (p.ej. Inditex, Grifols o el BBVA).

De esta manera, nos aseguramos que nuestra inversión irá tan bien (o tan mal) como el mercado en el que decidamos invertir pues estará totalmente diversificada. Además su costes de gestión son mucho menores así que sus comisiones son muy bajas – razón por la que los brokers y bancos no los publicitan.

Consejo Nº 5: Incluso Warren Buffett, respetado gurú de las finanzas globalmente, reconoce el poder de los fondos indexados (fuente en inglés). Ha dejado escrito que quiere que sus herederos inviertan el 90% de su fortuna en fondos indexados.

Más adelante discutiré más en profundidad por qué he elegido fondos indexados para mis inversiones, y por qué creo que también es una buena opción para ti.

Productos Derivados

Aquí es donde puedes pillarte los dedos. Según Wikipedia:

«Un derivado financiero o instrumento derivado es un producto financiero cuyo valor se basa en el precio de otro activo. El activo del que depende toma el nombre de activo subyacente, por ejemplo el valor de un futuro sobre el oro se basa en el precio del oro.»

¿Lo entiendes? No mucho, ¿verdad?

Deja que te ponga un ejemplo:

Se trata de un producto financiero (derivado), el valor de este depende del valor de otro activo (p.ej. acciones, bonos o incluso el oro) – un cambio en el valor del activo (p.ej. el oro) causará un cambio en el valor del derivado.

Paradójicamente se ‘inventaron’ para reducir el riesgo de transacciones, pero muchos inversores lo ven como una oportunidad para especular y ganar dinero con la apreciación (o depreciación) del valor del activo (p.ej. acciones, bonos o incluso el oro).

Algunos derivados son: Swaps, Futuros, Opciones o Forwards.

Renta Fija

Al contrario que todos los anteriores, se trata de inversiones de las que se conoce el valor final pues el interés está pactado de antemano.

Comprar letras y bonos de España, renta fija

Hay dos tipos de renta fija según el emisor:

  • Pública: Deuda que emiten organismos públicos como estados o comunidades autónomas – es la manera que tienen de financiarse. La idea es simple: le dejas un dinero a, por ejemplo, el estado español por un tiempo (corto o largo plazo) y este te devolverá el dinero más unos intereses pactados previamente. Los productos principales son: Letras del Tesoro, Bonos y Obligaciones de Estado.
  • Privada: Se trata de un concepto similar pero con corporaciones privadas. Estas tienen mayor riesgo al ser la empresas, en teoría, más inestables que los estados.

La renta fija conlleva un riesgo, pero este es mucho menor que con cualquiera de los valores de renta variable anteriores (p.ej. acciones o fondos de inversión). Obviamente, el interés que ofrecen suele ser mucho más bajo y en la actualidad es casi nulo (o incluso negativo) si tenemos en cuenta la inflación. Pero pueden ser productos interesantes ya que no suelen ser muy volátiles.

Consejo Nº 6: Algunos financieros recomiendan que tengas del 25% al 75% de tu capital invertido en renta fija y el resto en renta variable. Por ejemplo, si eres más conservador podrías tener un 75% en renta fija y un 25% en renta variable (p.ej. acciones). Si tu perfil es más arriesgado pon un 25% en renta fija y un 75% en variable. Obviamente la tendencia del momento también debería influir en tu elección.

Hábitos de inversión en España (2021)

Según un reciente estudio que hemos llevado a cabo, más del 55% de los españoles siguen sin invertir su dinero en nada. Pero es que además, más del 25% invierte en lo que su banco les sugiere. Poco más del 12,5% usan un broker para manejar sus propias inversiones, y alrededor del 9% usa roboadvisors para invertir.

Es interesante ver cómo hay también una brecha de género por lo que hace a la inversión, más del 60% de las mujeres dice no tener nada invertido, mientras que este porcentaje se reduce a un 40% en el caso de los hombres.

En qué invierten los españoles en 2021

Estudio sobre hábitos de inversión de mejor-banco.com (año 2021)

Si nos fijamos algo más en los datos, nos damos cuenta de que más del 80% de los encuestados que invierten, parece preferir invertir en recomendaciones, ya sea de su banco o de un roboadvisor.

Y si miramos en qué tipo de activos invierten los encuestados del estudio, nos damos cuenta de que más de un 40% de los españoles afirma tener su dinero en cuentas de ahorro y depósitos bancarios. El siguiente instrumento de inversión más popular son las acciones, casi un 18% de los encuestados dice tener este tipo de activo financiero, seguido de cerca por los fondos de inversión activamente gestionados (casi el 15%).

En qué activos invierten los españoles en 2021

Fuente: mejor-banco.com

Los activos de renta fija suponen un 9% de las inversiones de los españoles, mientras que apenas el 6% parece invertir en productos indexados (o de gestión pasiva). Finalmente, sorprende ver como solo el 3% de los encuestados elige productos más complejos como los derivados para sus inversiones.

Este estudio pone de manifiesto que un gran porcentaje de la población sigue sin tener una estrategia de inversión para su dinero, y que gran parte de ellos invierte en aquello que su entidad financiera (el banco) les recomienda. Desde mejor-banco.com queremos seguir haciendo pedagogía financiera para que un mayor número de ciudadanos tome control sobre sus finanzas.

Puedo ganar dinero invirtiendo en bolsa?

Ganar dinero invirtiendo en la bolsa

Se han amasado fortunas increíbles con la bolsa como la de Warren Buffett o Benjamin Graham – este último consiguió un 17% de interés anual durante más de 20 años consecutivos.

Pero la verdad es que solo escuchamos historias de éxito y los medios no nos cuentan que María y Juan perdieron todos sus ahorros con la crisis del 2008 por no diversificar su inversión y confiar todo al ladrillo.

Personalmente, no creo que yo vaya a ser ese 1% elegido que sabe qué acciones comprar y cuáles vender en el momento adecuado. Tampoco quiero que mis inversiones controlen mi vida y dicten a qué hora me voy a dormir o cuándo me voy de vacaciones – parafraseando el dicho: invierto para vivir (mejor) no vivo para invertir.

Mis objetivos son:

  • Hacer crecer mis ahorros y no perder poder adquisitivo con la inflación
  • Minimizar mis riesgos financieros
  • Minimizar los costes de mis inversiones
  • No dedicarle más de 2 horas al año a mis finanzas
  • Usar un método que entienda y sea simple

Por todo esto, creo que invertir en fondos de inversión indexados o ETFs (del inglés Exchange-Traded Fund) es lo más sensato para aquellos que no tenemos espíritu de analistas financieros. En un par de secciones ahondaré más en estas estratégias.

Consejo Nº 7: La rentabilidad del mercado es finita (no ilimitada). Para que un inversor gane 1 € alguien tiene que perderlo (o por lo menos dejar de ganarlo. ¿Pero sabes quién gana siempre?, exacto, los bancos y brokers con las comisiones que cobran a los inversores.

Costes de invertir en bolsa

Costes de invertir en bolsa

Invertir dinero te costará dinero (y te quitará rentabilidad). El principal gasto que tendrás al invertir serán las comisiones que te cobrarán brokers o bancos por custodiar tus valores.

Quiero que te quede claro que invertir de la forma más barata (y segura) posible debería ser tu principal objetivo.

Imagina que tenemos 2 inversores, ambos con 1.000 €

  • Sara invierte esos 1.000 € en el Fondo Indexado Económico, que le cobra un 0,5% sobre su inversión como comisión. Si a final de año este le ha dado un 7% de interés, sus beneficios fueron del 70 €, si le restamos la comisión se queda en 65 € y su rentabilidad real fue del 6,5%.
  • Manolo los invierte en el Fondo Gestionado Costoso que le da la misma rentabilidad pero le cobra un 1,5% de comisión. Haciendo los mismos cálculos su beneficio fue de 55 € y la rentabilidad fue del 5,5%.

Esto puede no parecerte mucho dinero, pero si la inversión se prolonga en el tiempo y asumimos interés compuesto (que reinvertimos los beneficios en el fondo) te asustarás del dinero que Manolo deja de ganar (y el banco le sabla):

  1. En 5 años Sara tendrá 1.370,09 € y Manolo 1.306,96 €
  2. En 10 años Sara tendrá 1.877,14 € y Manolo 1.708,14 €
  3. En 30 años Sara tendrá 6.614,37 € y Manolo 4.983,95 €
  4. En 50 años Sara tendrá 23.306,68 € y Manolo 14.541,96 €

Como puedes ver, por culpa de ese punto extra de comisión que Manolo paga de más, su inversión le ha costado MUCHO dinero. Eso sí, Sara (y el banco de Manolo) están la mar de felices.

Pero las comisiones no serán el único factor que te ‘robará’ rentabilidad. Otros factores como la inflación (subida de los precios) y los impuestos que tengas que pagar sobre tus ganancias son también costes para los inversores y deberías tenerlos en cuenta.

Riesgos de invertir en bolsa

Riesgos de invertir en bolsa

Invertir en mercados de capitales conlleva, simplificadamente, dos riesgos:

  1. Riesgo sistémico del mercado: Se trata de que el mercado conjuntamente sufra una caída. En el sistema capitalista cada cierto tiempo hay alguna crisis y los mercados se desploman y tardan un tiempo (más o menos largo) en recuperarse. Se trata de caídas inevitables, y en mi opinión invertir a largo plazo es la única forma de afrontar este reto financiero.
  2. El riesgo individual del valor: En este caso es el riesgo que corremos que el activo en el que hemos invertido (p.ej. acciones del Santander) pierda valor. Para minimizar este tipo de riesgo diversificar es la mejor solución.

Subidas y bajadas de la bolsa española

Personalmente puedo vivir con el riesgo del mercado (nadie lo puedo controlar), pero me aterra el riesgo individual de un valor. Por eso, creo que la mejor estrategia es invertir a muy largo plazo en un fondo indexado o ETF (p.ej. con DEGIRO o Finizins) ya que estos están altamente diversificados y solo corremos el riesgo sistémico (de mercado) – nunca invierto en acciones individuales.

8 errores comunes al invertir en valores

Errores al invertir en bolsa

De mis fracasos financieros he aprendido algunas lecciones. A mi parecer estos son algunos de los errores más comunes al invertir en bolsa que debemos evitar:

  • No inviertas en lo que no entiendes: Hay muchos tipos de valores en los que invertir, y algunos muy complejos. Invierte solo en lo que entiendas para no ‘pillarte los dedos’.
  • No pongas todos los huevos en el mismo cesto: La idea es tener un portfolio financiero lo suficientemente diversificado que pueda absorber posibles contratiempos de un valor o sector. Por ejemplo, invertir todo tu dinero en solo una empresa (p.ej. Banco Popular) puede literalmente arruinarte si esta desaparece.
  • No te enamores de una empresa (o índice): Que a ti te guste una empresa o sector (p.ej. el tecnológico) no quiere decir que el mercado lo vea igual. Recuerda, estamos aquí para obtener ganancias invirtiendo.
  • No confundas las ganancias pasadas con las futuras: Que el precio de una acción haya crecido los últimos años no es garantía de que vaya a seguir creciendo en el futuro.
  • Se paciente y busca el largo plazo: Para la mayoría de inversores, especialmente los no profesionales, es mejor concentrarse en el largo plazo y olvidarse de técnicas como el trading – seguramente palmarás dinero y te coserán a comisiones.
  • Minimiza las comisiones: Recuerda que las comisiones te quitan rentabilidad – y las pagas incluso si tienes pérdidas. Comprar y vender acciones todo el tiempo suele ser una muy mala estrategia, las comisiones se comerán tus ganancias.
  • No inviertas con dinero prestado: Si haces una mala inversión y pierdes tus ahorros es un contratiempo duro, pero si haces una mala inversión y pierdes dinero que no puedes devolver puede arruinarte la vida – p.ej. te embargan tu vivienda.
  • No te creas especial: Cuando vamos a invertir todos creemos tener corazonadas o estar seguros de que algo va a suceder. La mayoría de nosotros no somos especiales ni podemos leer el futuro, recuerda esto la próxima vez que creas saber lo que va a pasar.
Consejo Nº 8: En mi opinión los mejores aliados de los inversores son la prudencia y el sentido común. Toma un tiempo para pensar tu próxima  inversión.

¿Dónde invierto?

Dónde invertir en el mercado de valores

Hay un montón de estrategias para invertir, pero a mí, la mayoría me parecen apuestas arriesgadas que requieren mucho estudio y trabajo. Tú decides, pero yo te desaconsejaría lo siguiente:

  • Trading a corto plazo: Intentar anticipar (o participar) de la tendencia del mercado. Vamos, si ves que un valor sube como la espuma, comprar acciones de este. Son inversiones altamente especulativas que no garantizan ganancias. Además, las comisiones e impuestos pueden comerse toda la rentabilidad potencial.
  • Comprar barato: Algunos inversores entran al mercado cuando los precios están bajos y venden cuando estos suben. El principal problema de esta estrategia es que los precios pueden seguir bajando después de que compres y seguir subiendo después de que vendas y eso te hará más pobre.
  • Comprar gangas: Algunos expertos (p.ej. el legendario Benjamin Graham) son capaces de ver cuándo un valor está infravalorado y se aprovechan de ello. Tú y yo, al no ser analistas financieros probablemente no tengamos ni idea.
  • Encontrar el nuevo Google: Si hubieras invertido en Google, Microsoft, Apple o Amazon en sus inicios ahora serías millonario. Pero claro, ¿sabrías decirme con certeza qué empresa ‘lo va a petar’ en los próximos 5 años? Yo tampoco.
  • Dividendos altos: Puedes optar por comprar acciones de empresas que paguen dividendos altos regularmente. Pero la verdad es que muchos otros inversores tendrán esta idea por lo que es muy probable que el precio de la acción ya refleje los altos dividendos.
  • Invertir en sectores que crecen: Aquí corres el peligro de invertir en una burbuja (p.ej inmobiliaria o del .com) y potencialmente perder mucho dinero.
Consejo Nº 9: Personalmente prefiero algo más seguro donde tenga que pagar pocas comisiones y con el que no tenga que estar pegado al teléfono para ver si una acción sube o baja. Por eso invierto en fondos indexados o ETFs usando inbestMe, Finizens, DEGIRO, BNP Paribas, o puedes usar Plus500, XTB o eToro para invertir en CFDs de ETFs – ten en cuenta el 76.4% de las cuentas minoristas de CFD pierde dinero.

¿Será mi mejor inversión un fondo indexado?

A mi entender, si te centras en el largo plazo, los fondos indexados serán una garantía. Estos se caracterizan por:

  • Replicar la rentabilidad del mercado.
  • Tener comisiones bajas.
  • Al no cobrar dividendos y no comprar y vender acciones suponen un ahorro fiscal.
  • A largo plazo obtienen mayor rentabilidad que la inmensa mayoría (90% o más) de fondos gestionados.
  • Requieren poco trabajo para el inversor.

Como hemos visto antes, muchos estudios demuestran que la mayoría de fondos de inversión tradicionales no son capaces de mejorar los resultados del mercado en el que operan a medio y largo plazo.

¿Entonces por qué no invertir en todo el mercado durante mucho tiempo (para siempre)?

Personalmente tengo todas mis inversiones en fondos indexados o ETF Vanguard S&P 500 porque en mi opinión EEUU es el motor económico del mundo (por el momento) y el S&P 500 representa el 80% del mercado estadounidense.

Ten en cuenta que no solo existen fondos indexados de índices bursátiles como el S&P 500 o el Ibex 35. Por ejemplo, los fondos indexados de renta fija (como bonos de deuda pública) son también muy populares – p.ej. para combatir la volatilidad de la bolsa.

¿Cómo invertir en fondos indexados (o ETFs) en España?

Como estos valores tienen pocas comisiones los bancos y asesores financieros tienden a no recomendarlos mucho, a ellos no les reporta ningún beneficio.

Consejo Nº 10: La diferencia principal entre fondos indexados y los ETFs es que los primeros solo pueden comprarse y venderse una vez al día (al cierre del mercado) y los ETFs pueden negociarse durante toda la jornada.

Cartera de inversión indexada de Finizens

Si quieres invertir en este tipo de fondos, tienes dos opciones:

  1. Usar un broker que ofrezca este tipo de productos. Entre otros puedes usar BNP Paribas que ofrece fondos indexados populares como Vanguard o Fidelity. Otra opción es usar brokers online como DEGIRO para invertir en ETFs como Vanguard o iShares, también con pocas comisiones.
  2. Invertir en la cartera de un robo-advisor que participe en fondos indexados. Por ejemplo, tres buenos robo-advisors son inbestMe, Finizens, Popcoin, MyInvestor y Indexa Capital.

Un robo-advisor es una forma estupenda de empezar a invertir ya que resulta más fácil de usar, por lo general no necesitas tanto capital y las comisiones suelen ser muy bajas. La principal desventaja es que te tienes que ceñir a una de sus carteras de inversión por lo que no podrás elegir exactamente en qué fondos invertir.

Últimas recomendaciones para invertir en bolsa

Espero que esta guía te haya ayudado a entender conceptos básicos de finanzas como qué es un valor, tipos de vehículos financieros, qué son los índices o conocer los errores a evitar al invertir en bolsa.

Antes de despedirme, quisiera recordar algunas reglas importantes que siempre tengo en mente:

  1. No inviertas en lo que no entiendes
  2. Céntrate en el largo plazo
  3. Evita las comisiones
  4. Diversifica
  5. Ten paciencia
  6. aplica el sentido común

Por otro lado, animarte a que inviertas en la bolsa a largo plazo mediante un fondo indexado que cobre pocas comisiones, un EFT de confianza (encontrarás muchos en brokers como DEGIRO) o un robo-advisor (como Finizens o Indexa Capital) que invierta en productos indexados.

Si tienes alguna pregunta o sugerencia deja un comentario, estaré encantado de leerte y contestarte.

Ten en cuenta que al invertir es este tipo de valores puedes perder parte de tu inversión. Por favor, se prudente.

Algunos de los enlaces de esta guía son de afiliación, por lo que puede que si haces clic en alguno y terminas por usar ese producto recibamos una comisión. Pero no te preocupes, a ti no te costará nada extra y solo recomendamos productos que nosotros mismos usaríamos.

 

Actualización del artículo

18 Feb 2021 – Estudio hábitos de inversión

06 Sep 2019 – Publicación inicial

Josep

Soy Josep Garcia. Me apasiona el mundo de las finanzas y el emprendimiento, si tienes alguna pregunta sobre este artículo deja un comentario. El contenido que encuentras en este sitio web es solo educacional, y no ofrecemos servicios de asesoramiento financiero, tú eres el responsable de tus finanzas. No nos haremos responsables de las perjuicios que puedas tener :-)
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Nordi
Nordi
13 days ago

Hola buenas tardes,

Me ha gustado mucho tu blog, me parece muy interesante muchas cosas que comentas y sobretodo tus aprendizajes invirtiendo.

Me gustaría hacerte una pregunta: Para un inversor principiante, donde dirías que se podría empezar a invertir en una plataforma que sea fiable y que no te cobren muchas comisiones ?
Que opinas de renta4 banco y investor?

Muchas gracias por tu respuesta.

Nordi
Nordi
11 days ago
Reply to  Josep

Hola josep,

Estaba buscando algo más sencillo como un bróker donde poder invertir yo mismo sin que sea un robot advisor, asi poder hacerme la cartera yo mismo.

Muchas gracias por tu respuesta

Eric
Eric
2 months ago

Hola Josep,
Gracias por el articulo, mi duda es como debería gestionar mis ganancias cuando haga la declaración de la renta? Mi broker traspasa la información de mi cuenta a la agencia tributaria o solo cuenta como ganancia cuando traspaso el dinero de mi broker a mi banco? En este caso tengo entendido que bancos como N26 no declaran en cuentas menores a 50mil€ por no tener sede en España, es así? Muchas gracias!

Mari Cruz
Mari Cruz
4 months ago

Hola Josep, Enhorabuena por tu post, se agradece el rigor y la profesionalidad. Quisiera compartir las siguientes preguntas: 1. Quiero invertir en fondos indexados (Indexa). He pensado en hacer una aportación inicial de 3000€ e ir haciendo transferencias mensuales de 500€. Mi pregunta es, ¿es ahora buen momento o debo esperar? Tengo entendido que el último mes del año hay mucha euforia en los mercados y suele haber una bajada en los meses de enero-febrero. 2. Me gustaría preguntarte por un broker para comprar acciones de empresas. He escuchado eToro. ¿Alguna recomendación en particular? 3. Respecto a la selección del… Read more »

Oscar
Oscar
4 months ago

Hola Josep,
Primero agradecerte los artículos que escribes que son muy útiles y que continúes así.
Querría hacerte una sugerencia, podrías realizar una comparativa de los broker actúales (Degiro, Etoro, Renta4, Norbolsa, etc.) ya que es un poco lioso en cuanto a las comisiones que cobran. Creo que Degiro es la más competitiva en relación calidad precio , pero es segura?
En cuanto al fondo de Indexados sólo se pueden realizar la compra a través de los Broker, ya que las entidades bancarias no las ofrecen o en mi caso no los conocía .
Gracias .

Pol
Pol
6 months ago

Hola Josep,
buen artículo! Hace ya un tiempo que estoy invirtiendo a través de Degiro, hasta ahora en ETFs y algunas acciones de Apple y Berkshire Hathaway. Llevo unos dias mirando bonos, que bonos recomendarias tu?

Javier
Javier
6 months ago

Buenas tardes Josep.

Acabo de empezar en el mundo de las inversiones (con la teoría) y ya tienes a un nuevo seguidor, enhorabuena. Toda la información es precisa y clara.

Quería preguntarte sobre las diferencias de uso de Degiro y Finizens. ¿A quién iría dirigido cada uno y qué puedo hacer o no hacer si elijo uno u otro? ¿O son totalmente compatibles?

Muchas gracias!

César
César
7 months ago

Buenas Josep, me encanta tu blog, lo he descubierto hace poco y enhorabuena por el gran trabajo y la claridad del sitio, es una herramienta que creo, está siendo muy útil para muchos!
Quería empezar a invertir, y sin duda seguiré muchos de tus consejos, pero quería preguntar si por invertir en España hay que pagar impuestos o declararlos de alguna forma. (podría hacer un post sobre eso o si pudieras decirme alguna alguna bibliografía que conozcas sobre el tema, si tu no sabes bien).
Muchas gracias y enhorabuena de nuevo por el blog!!

Fernando
Fernando
7 months ago

Hola Josep,

¡Muy buen contenido! Quería preguntarte cómo invertir en ETF americanos des de España. Dado que la regulación ESMA de 2018 no nos lo permite.

¡Muchas gracias!

Víctor
Víctor
7 months ago

Hola Josep,
Quisiera saber q opinión tienes del roboadvisor de Open Bank (el banco digital del Santander) ya que este está respaldado de alguna manera por la gestora BlackRock. En que lo beneficia esto último?

Saludos

Samuel
Samuel
9 months ago

Muy buenas. En primer lugar, muchas gracias por el análisis que es muy bueno. Podrías explicar qué es el apalancamiento y cómo funciona? Muchas gracias.

Olga
Olga
9 months ago

Buenos dias, estoy viendo ultimamente invierte en amazon y gana mensualmente, que opinas de esto?
gracias

Diego Barbosa
Diego Barbosa
9 months ago

Buenos días Josep, Me gustaría saber que broker recomiendas para el mercado forex?
gracias por tus comentarios

Begoña
Begoña
9 months ago

Hola Josep, gracias por tus consejos. He abierto una cuenta en DEGIRO pero no consigo ver donde estan los fondos indexados vanguard de World y S&P 500. Les he escrito varias veces pero no me contestan aclarandomelo.
Que te parece Myinvestor para comprar esos fondos indexados?
Gracias.

Julio
Julio
10 months ago

Hola Josep!!
 
Quiero abrir una cuenta en DEGIRO para operar con acciones del Nasdaq, pero no sé si es mejor abrirla en Dólares o en Euros (soy español y vivo en España).
 
Un saludo.

Juan
Juan
10 months ago

Hola josep, soy novato en el tema, estoy pensado en invertir un parte de dinero en fondos indexados a traves de indexa capital, y otra a traves de degiro x mi cuenta comprando acciones de coca cola, jhonson & jhonson y P&G. Me parecen empresas estables y fiables a largo plazo, no se si esta suficiente diversificado o es un disparate meterme en acciones de ese tipo siendo novato. Mi objetivo es el largo plazo y con degiro ahorraria algo en Comisiones con respecto a indexa, te agradeceria si me dieses una opinion. Gracias x tus consejos

Antonio
Antonio
10 months ago

Hola Josep. Que banco recomendarías para invertir en acciones y fondos de inversión, que tenga una buena oferta de fondos y con bajas comisiones?

Cristina
Cristina
10 months ago

Hola Josep,
 
Gracias por el artículo, es muy educativo. He visto que en muchos robo-advisors te piden como condición ser residente en España. Si inviertes y cambias tu lugar de residencia, debes cambiar tu advisor? Pierdes derecho a usarlos?
 
¡Muchas gracias!

Alfonso
Alfonso
11 months ago

Hola Josep, muy buen artículo. Tengo una duda, en el ejemplo de la rentabilidad tras la comisión del broker de Sara y Manolo, los resultados de Sara no están afectados por la comisión, cierto?

Gerard
Gerard
11 months ago

Hola Josep, Muchas gracias por el post, creo que es conciso y didáctico. Si he entendido bien los ETF entiendo reflejan la composición del índice que sigan de referencia. Preguntas: – Esta composición se reproduce comprando las acciones de las empresas representadas en el índice de manera directa? – Qué sucede con los dividendos que generan las aciones que lo componen? Se reinvierten integramente? Por qué sería una ventaja fiscal no cobrar los dividendos? – Son los ETF per-se son negociados también en bolsa ? significaría esto que su precio esta sujeto a practicas especulativas? Has recomendado a lo largo… Read more »

Alvaro
Alvaro
11 months ago

Gracias por los consejos, pero tengo una duda, cometí el error de invertir con WDC Markets podrías decirme qué opinas de ellos ya que he leído de todo tanto malo como bueno, mi disponibilidad de dinero es pequeña y me gustaría que me aconsejaras sobre qué hacer ( con quien empezar y qué tipo de producto elegir) ya que por lo que te he leído merece la pena enfocar las inversiones a largo plazo. Gracias y te agradecería si pudieras responderme a la duda que tengo.

juan
juan
11 months ago

Hola buenas yo me gustaria invertir en bolsa pero no se como empezar estoy seguri, que todo va salir bien.

Andres De Andrade
Andres De Andrade
1 year ago

Que nivel de explicación tan claro brutal + súper útil este post

Alex
Alex
1 year ago

Buenas Josep! Antes de nada muchisimas gracias por compartir tu conocimiento con nosotros, con consejos prudentes y dando a entender los riesgos con 0 promesas…chapó! Estoy empezando a interesarme por como invertir y las pautas esas de minimizar riesgos,perder el minimo dinero con comisiones y no dedicarme a estar continuamente preocupado por ellas ya que no soy ningun experto encajan de manual conmigo, mi idea es empezar con unos 1500 euros y mes a mes ir metiendo entre 150 y 200 euros, que estrategia me recomendarias??

Beatriz
Beatriz
1 year ago

Hola Josep,
Muy buen artículo.
Estando confinados, con la situación actual del coronavirus, estaba pensando si es buen momento invertir en este momento en bolsa (acciones o ETFs). Está todo tan descontrolado y hay tanta incertidumbre general, que me gustaría saber tu experta opinión.
Gracias y un saludo!

ruben
1 year ago

Hola muy buenas, me ha encantado tu post. Siendo español, para invertir en un ETF’s indexado ya sea vanguard o amundi, desde degiro, no habría ningun tipo de porblema a la hora de declararlo aqui en españa?
Un saludo.

José Manuel
José Manuel
1 year ago

Buenos días, Josep: Viendo las comisiones que van a cobrar los bancos (BBVA) , estoy buscando alternativas donde colocar unos 50k. ¿Recomiendas N26 o ING? Resido en U.K y tengo un cartera de fondos indexados en Finizens, sin embargo leí que quizás se puede replicar una de esas carteras con menores costes. ¿Qué opinas?
¿Tienes conocimiento de alguna forma interesante de inversión en U. K.
PD: Gracias por la atención e interesante artículo.

alejandro M
alejandro M
1 year ago

Hola Josep Me encanto tu articulo la verdad es que aprendi mucho con el Pero me surgió una pregunta que a lo mejor es tonta por mi desconocimiento si es así te pido disculpas de antemano. Bueno hay va la pregunta en los ETF’ s al ser cotizados no implicaría un riesgo de quiebra me explico al ser cotizado funcionaran como la bolsa y podría caer su valor como producto de la especulación con la subsecuente perdida? Lei un articulo sobre Michael J Burry que alertaba que los ETF’s eran la siguiente burbuja que estallaría por que estaban subiendo los… Read more »

Antonio
Antonio
1 year ago

Hola Josep.
Hablas en un artículo publicado hace 5 días de la recomendación de DEGIRO como broker para trabajar con ellos. Yo soy cliente y como seguro sabrás, ahora resulta que la compensación que te iban abonando por el rendimiento negativo de las participaciones en los fondos del mercado monetario ya sólo lo hacen hasta un máximo de 2.500 euros. Entiendo que esto es un gran inconveniente, pues tener liquidez por encima de esta cifra hace que todos los días estés perdiendo dinero. ¿Qué opinión te merece esta nueva política por parte de DEGIRO? Un saludo.

Francisco Javier
Francisco Javier
1 year ago

Hola, tengo una duda en los fondos indexados en los de renta fija como se por ejemplo si son bonos a corto medio y largo plazo y si por ej.cogo uno a 10 años y resulta que tengo que sacar el dinero a los 5 años el de renta fija no podria sacarlo hasta los 10 años?
Como ves estoy empezando. Gracias

Joan
Joan
1 year ago

Hola Josep,
Queria consultarte cual seria la diferencia a nivel comisiones , si es que las hay, entre Finizens e Indexa Capital y cual de los dos recomendarias. Por otra parte pensaba invertir en Fondos Amundi y me parece una buena opcion utilizar SelfBank como broker, ya que no cobra ni custodia, compra o traspaso. Tienes alguna opinion de Self Bank?
Tu blog es muy completo y siempre me sirve de guia. Felicitaciones por el trabajo.

Muchas gracias y un saludo!!